Qué banco paga más y por qué la tasa no basta
La tasa más alta de un banco no cuenta toda la historia. Compara cobertura, plazo, liquidez, ISR e inflación antes de decidir dónde guardar tu dinero.
La pregunta “qué banco paga más” parece pedir una cifra, pero una tasa alta puede perder sentido si el dinero queda bloqueado, la cobertura no es la que suponías, el ISR reduce el depósito final o la inflación consume el rendimiento. Este artículo fue actualizado el 11 de agosto de 2026.
Comparar un pagaré bancario con una cuenta que permite retiros, CETES o una Sofipo exige mirar cuatro cosas al mismo tiempo: quién responde por los depósitos, cuándo puedes disponer del dinero, cuánto se retiene de ISR y qué queda después de la inflación. La tasa anunciada es apenas el punto de partida.
La tasa más alta no decide por sí sola
La tasa anunciada solo describe un rendimiento nominal bajo ciertas condiciones; no dice cuánto recibirás, cuándo podrás retirar ni qué protección aplica.
Un anuncio puede mostrar una tasa anual, pero el producto podría exigir un plazo específico, un monto mínimo, contratación digital, renovación automática o mantener el dinero hasta el vencimiento. Dos ofertas con el mismo porcentaje pueden producir resultados distintos si una calcula intereses sobre un periodo diferente o cobra por una operación relacionada.
También conviene distinguir entre una tasa vigente y un ejemplo. El 4 de agosto de 2026, el Banco de México reportó tasas de CETES de 6.17% a 28 días, 6.40% a 91 días, 6.75% a 182 días y 7.01% a 364 días. Son resultados de una subasta de valores gubernamentales, no una promesa para pagarés bancarios ni una tasa permanente.
La tasa objetivo de Banxico era de 6.5% el 4 de agosto de 2026, según la serie SF61745 del propio banco central. Ese dato ayuda a entender el contexto, pero no permite afirmar qué banco paga más: cada institución fija sus condiciones y estas pueden cambiar.
Para revisar las tasas de CETES y otros valores gubernamentales, consulta los resultados de tasas del Banco de México. Para un producto bancario, la fuente válida es el contrato, la carátula y la información vigente de la institución.
La cobertura depende de quién recibe tu dinero
Los depósitos en bancos tienen cobertura del IPAB; las Sofipos no están cubiertas por el IPAB y tienen un fondo de protección distinto.
El Instituto para la Protección al Ahorro Bancario, IPAB, cubre depósitos en instituciones de banca múltiple hasta 400,000 UDI por persona y por banco. El límite aplica por persona física o moral y a cargo de una misma institución. El dato corresponde al 4 de agosto de 2026 y está previsto en la Ley de Protección al Ahorro Bancario consultada en el IPAB.
Con el valor de la UDI de 8.7954 pesos reportado por Banxico el 4 de agosto de 2026, ese límite equivalía aproximadamente a 3,518,160 pesos. La cantidad en pesos cambia porque la UDI se actualiza. La cobertura tampoco convierte cualquier operación en depósito protegido: importa el tipo de producto y la institución autorizada.
Las Sociedades Financieras Populares, conocidas como Sofipos, no tienen seguro del IPAB. Cuentan con el fondo de protección conocido como PROSOFIPO, cuyo límite es de 25,000 UDI por persona y por cada Sofipo, sin importar el número o la clase de operaciones. El dato corresponde al 4 de agosto de 2026.
Con la misma UDI de 8.7954 pesos, 25,000 UDI equivalían aproximadamente a 219,885 pesos. El fondo de una Sofipo y el seguro bancario no son intercambiables. La entidad debe estar autorizada y supervisada conforme al marco aplicable, pero la protección ante problemas de la institución tiene un límite diferente.
Si estás comparando una tasa bancaria con una oferta de Sofipo, primero identifica la entidad y el régimen que le corresponde. Nuestra guía sobre cómo funcionan las Sofipos explica su modelo, sus riesgos y el fondo de protección. La guía del IPAB detalla qué depósitos bancarios considera el seguro y cuáles quedan fuera.
Nota de Quiero Invertir Mejor: una regla práctica útil es separar la comparación en dos preguntas antes de mirar la tasa: “¿qué parte de mi patrimonio quedaría fuera de la cobertura?” y “¿qué pasa si necesito retirarlo antes?”. Si una oferta no permite responderlas con documentos claros, el porcentaje anunciado todavía no sirve para comparar.
Simulador de rendimiento
Pon tu capital, tu aportación mensual y el plazo. Mira cuánto viene de ti y cuánto del rendimiento.Usar la herramienta
El plazo cambia el rendimiento y la liquidez
Un plazo más largo puede modificar la tasa, pero también puede impedirte usar el dinero cuando lo necesites.
En un pagaré bancario, normalmente entregas el capital durante un plazo pactado y recibes capital e intereses al vencimiento, de acuerdo con el contrato. Hay productos de corto y mediano plazo, y las instituciones pueden ofrecer periodos distintos. No existe una sola regla para todos los pagarés: revisa si hay renovación automática, fecha de pago, tasa fija y condiciones de cancelación.
Si retiras antes, puede ocurrir que no puedas hacerlo, que pierdas los intereses, que recibas un rendimiento menor o que la operación tenga condiciones específicas. La respuesta depende del contrato. Una cuenta de ahorro o una inversión con disponibilidad diaria puede ofrecer más liquidez, aunque su tasa anunciada sea menor o variable.
Los CETES tienen plazos de 28, 91, 182 y 364 días en los resultados de subasta reportados por Banxico el 4 de agosto de 2026. Cetesdirecto permite acceder a valores gubernamentales conforme a sus reglas operativas, pero vender un valor antes de su vencimiento puede implicar un precio distinto al esperado. El precio puede variar por las condiciones del mercado.
La liquidez no significa únicamente “puedo retirar”. También importa cuánto tardan en entregarte el dinero, si existe una ventana de retiro, si la tasa cambia y si la venta anticipada modifica el resultado. Para conocer la mecánica de un pagaré, puedes consultar nuestra explicación sobre pagarés bancarios.
| Alternativa | Qué revisar | Riesgo de liquidez |
|---|---|---|
| Pagaré bancario | Plazo, tasa fija, vencimiento, renovación y retiro anticipado | Puede haber restricciones o pérdida de intereses antes del vencimiento |
| Cuenta bancaria con disponibilidad | Si la tasa es fija o variable y qué comisiones aplican | Generalmente permite usar el dinero con mayor facilidad, según el contrato |
| CETES | Plazo, precio de compra, fecha de vencimiento y venta anticipada | Vender antes puede producir un precio diferente al esperado |
| Sofipo | Autorización, condiciones, plazo y cobertura de PROSOFIPO | Puede depender de las reglas de retiro del producto y de la entidad |
El ISR reduce el resultado que llega a tu cuenta
En 2026, la retención provisional de ISR sobre intereses es de 0.9% anual sobre el capital, conforme a la tasa establecida para el ejercicio fiscal 2026 en el Diario Oficial de la Federación.
La retención provisional se calcula sobre el saldo de capital, no sobre el interés que generaste. Eso no significa que el impuesto final siempre sea exactamente 0.9% del capital: la retención es un pago provisional y la situación fiscal de cada persona puede modificar el impuesto anual. El SAT establece las reglas de declaración y cálculo aplicables.
Ejemplo ilustrativo con 50,000 pesos
Supón que depositas 50,000 pesos durante 28 días en un producto con una tasa anual hipotética de 8%. No es una tasa vigente ni una proyección; solo sirve para mostrar la mecánica.
- Interés bruto estimado: 50,000 pesos por 8% por 28 entre 365, equivalente a 306.85 pesos.
- Retención provisional estimada: 50,000 pesos por 0.9% por 28 entre 365, equivalente a 34.52 pesos.
- Interés después de esa retención ilustrativa: aproximadamente 272.33 pesos.
El cálculo supone una tasa anual simple, 365 días, saldo constante, ausencia de comisiones y una retención proporcional diaria. La institución puede calcular y enterar la retención conforme a sus procedimientos y al marco fiscal aplicable. El resultado es una estimación ilustrativa, no una proyección ni una garantía.
El ejemplo muestra por qué comparar únicamente el 8% anunciado sería incompleto. Primero hay que saber si la tasa es anual, si se mantiene durante todo el plazo, si se paga al vencimiento y cómo se refleja la retención en los documentos fiscales.
El rendimiento real se mide después de la inflación
El rendimiento real aproxima cuánto conserva tu dinero después de considerar el aumento general de precios.
El INPC registró una inflación general anual de 3.37% con dato del 1 de junio de 2026, según el INEGI. Si una inversión obtiene una tasa nominal cercana a ese porcentaje, el crecimiento del saldo no necesariamente representa un aumento similar en el poder de compra. Además, el ISR puede reducir el resultado nominal.
Una forma simplificada de observarlo es restar inflación a la tasa nominal, aunque el cálculo más preciso usa la relación entre ambas tasas. Con una tasa hipotética de 8% y una inflación de 3.37%, la diferencia simple sería de 4.63 puntos porcentuales antes de impuestos. Esa cifra es una aproximación educativa, no el rendimiento real definitivo.
Para una medición más cercana, se puede usar la fórmula: rendimiento real aproximado igual a ((1 + rendimiento nominal) entre (1 + inflación)) menos 1. Si se emplean 8% y 3.37%, el resultado sería aproximadamente 4.48% antes de considerar impuestos y comisiones. Como el ejemplo usa una tasa hipotética y una inflación observada en una fecha concreta, no describe un resultado futuro.
En inversiones ligadas a inflación, como los Udibonos, la UDI es un componente central porque refleja ajustes asociados al comportamiento de los precios. Eso no elimina otros riesgos ni vuelve equivalente el instrumento a un pagaré bancario. El plazo, la liquidez, el emisor y el tratamiento fiscal siguen siendo parte de la decisión.
Simulador de PPR
Calcula cuánto de tu aportación es deducible y cuánto ISR dejarías de pagar este año.Usar la herramienta
